红星资本局5月4日消息
，
近日
，
上海证监局公告称
，
上海雷根资产管理有限公司（以下简称：雷根资管）实控人李某龙被采取终身证券市场禁入措施
。
该局明确指出
，
雷根资管违规行为严重违反市场公开公平公正原则
，
严重损害资本市场投资者权益
，
影响恶劣
，
李某龙作为相关违规行为直接负责的主管人员
，
违法情节特别严重
。


经查明
，
雷根资管存在三项违法事实：承诺保本保收益、损害基金及投资者利益、信息披露虚假
。
该私募在明知旗下基金重仓新三板退市、经营异常标的
，
仍按退市前价格虚估净值
，
安排其他产品高价申购接盘
，
侵害投资人权益
。


处罚决定书显示
，
对李某龙采取终身证券市场禁入措施
。
自上海监管局宣布决定之日起
，
在禁入期间内
，
除不得继续在原机构从事证券业务或者担任原上市公司、非上市公众公司董事、监事、高级管理人员职务外
，
也不得在其他任何机构中从事证券业务或者担任其他上市公司、非上市公众公司董事、监事、高级管理人员职务
。


据公开信息
，
雷根资管由雷根实业集团全资控股
，
该集团公司由李海龙、李金龙兄弟实际控制
。


雷根系“染指”后狂涨200多倍

买入价1.16元/股
，
起复产品233元/股接盘

2017年11月至12月
，
李金龙及上海超辰、上海逊德、上海谦琰等雷根集团关联公司以1.16元/股的价格买入金政科技100%股票
。
自此
，
围绕金政科技的种种交易彻底成为李海龙、李金龙利益团队的内部游戏
。


2019年9月至2020年3月
，
雷根多策略基金从上海超辰手中多次累计买入104.9万股
，
占总股本比例9.95%
，
成为新晋股东
。
这一连串交易的每股成交均价为73.98元
，
最高成交价飙升至158元
。


2020年四季度
，
作为“通道”的起复系列基金入场
，
以233元/股的高价接盘了雷根多策略基金的全部持仓和上海超辰的部分持仓
，
此时的成交价较李金龙利益集团的初始成本1.16元涨幅高达200倍
。
金政科技2021年年报显示
，
起复系列4只基金合计持股占比达27.52%
。


除金政科技外
，
雷根集团涉嫌股价操纵的标的还包括华泓科技、惠同股份、欧耐新材及港股上市公司信恳智能（01967.HK）
。


雷根在这些股票上的操作手法大体相似
。
即自身或关联方先行买入股票成为重要股东
，
再通过关联账户左手倒右手
，
互相打掩护
，
助推股价几十倍甚至上百倍抬升
，
随后
，
雷根借道起复基金之类的隐秘通道
，
利用投资人的投资款高价接盘
，
帮助自己高位套现
。


产品暴雷
，
实控人被采取刑事强制措施

港股信恳智能股价单日暴跌超80%

据媒体此前报道
，
雷根资管2023年全面爆发兑付危机
，
旗下产品陆续启动提前清算
。


2023年7月25日
，
雷根集团操控并准备借壳的港股上市公司信恳智能股价单日暴跌超过80%
。


雷根资管成立于2014年
，
由雷根实业集团全资控股
。
据中基协披露
，
雷根资管在管规模区间在20亿～50亿元
，
取得基金从业资格的全职员工仅2人
，
机构信息最后更新时间是2023年4月
。


据雷根资管网站信息
，
其自称是一家以量化对冲资产管理和向全球提供广泛的投资、咨询和金融服务的公司
，
雷根基金以量化寻收益
，
对冲抗风险为主要投资理念
。


李金龙 图据雷根基金公众号

从李金龙的履历来看
，
在雷根系任职之前
，
他曾在香港大新金融集团有限公司任职CTP财资管理师
。


暴雷前
，
雷根基金对外宣称的管理规模超过百亿元
。
2024年2月
，
该私募因涉嫌集资诈骗被上海浦东警方立案
。
同年9月24日
，
包括实控人在内的多名高管被采取刑事强制措施
。


六旬老太控诉500万血本无归

银河证券也卷入其中

值得一提的是
，
百亿私募雷根资产暴雷两年后
，
投资者仍在追索
，
代销机构银河证券成为焦点
。


媒体报道称
，
2022年7月初
，
南京62岁的蔡女士通过银河证券App认购了“雷根添宝全天候五号二期私募证券投资基金”
，
投资金额500万元
。


彼时
，
银河证券南京江东中路证券营业部工作人员石敏向蔡女士保证
，
这款基金投资策略稳健
，
以港股打新为主、中资银行美元债为辅
，
新股上市申购后开盘首日即卖出
，
不涉及长期持股；产品与大盘指数相关性低、抗风险能力强
，
本质上就是“固收+”产品
。


然而
，
这样一份被吹嘘为“稳健”“保本”的基金
，
却在一段时间的暴涨后迅速转入崩盘
。
随着雷根资产兑付危机暴露
，
蔡女士面临500万元投资款血本无归的局面
。


此后
，
蔡女士以银河证券在销售、托管及基金登记服务中存在违法违规行为为由
，
多次向江苏证监局举报投诉
。
2023年底
，
银河证券曾承诺以蔡女士撤回投诉为条件
，
赔付其本金的92%
，
但蔡女士撤回投诉后
，
银河证券被指并未履行承诺
。


事后复盘
，
蔡女士发现石敏在操作中存在明显的不合规
。
比如
，
蔡女士最初风险测评未达标
，
系在工作人员指导下重新操作后才被认定为合格投资者的；石敏还同她签署了份额回购协议
，
约定一年后雷根资产以545万元回购其所持基金份额
。


据报道
，
一份投资者名单显示
，
通过银河证券代销购买雷根基金私募产品的投资者多达52名
，
购买金额总计近1亿元
。


2024年12月23日
，
江苏证监局披露的公告显示
，
经查
，
发现石敏在银河证券南京江东中路证券营业部任职期间
，
在推介私募基金产品过程中使用不恰当言辞误导客户购买金融产品
。
据此
，
江苏证监局决定对石敏采取出具警示函的行政监管措施
，
并记入证券期货市场诚信档案
。
而根据中国银河营业部工作人员的说法
，
石敏在违规受处分后已离职
。


（本文不构成任何投资建议
，
据此操作风险自担）

编辑 杨程 肖子琦 综合华夏时报、证券时报、界面新闻、南方都市报、公开资料

审核 任志江